Dünya ve Türkiye’de gündem

  ** Avrupa hisseleri, AMB’nin para politikasında daha şahin olabilme ihtimalinin yükseldiğini fark edince, haftanın en düşük seviyesinde kapandı. Christmas’ta, […]
10:2812 Ocak 2018
Dünya ve Türkiye’de gündem
  ** Avrupa hisseleri, AMB’nin para politikasında daha şahin olabilme ihtimalinin yükseldiğini fark edince, haftanın en düşük seviyesinde kapandı. Christmas’ta, […]

 

** Avrupa hisseleri, AMB’nin para politikasında daha şahin olabilme ihtimalinin yükseldiğini fark edince, haftanın en düşük seviyesinde kapandı. Christmas’ta, satış beklentisini karşılayamayan perakende sektörü yaşanan satışlarda önde geldi.

 

** Avrupa gösterge endeksi %0.34 değer kaybederek 397.25 Euro’dan kapandı. Bu fiyat, 4 Ocak’tan beri en düşük seviyedir. Telekom ve tüketici-hizmet sektörleri en çok kaybedenler arasındaydı. Almanya DAX 30 %0.59, Fransa CAC 40 %0.29 değer kaybederken İngiltere FTSE 100 %0.19 değer kazandı. İspanya IBEX 35’te %0.07 yükseldi.

 

** AMB’den dolayı EURUSD %0.01 artış kaydetti ve 1.1949$’dan 1.2037$ seviyesine çıktı. Bu sabah, biraz daha değer kazanarak 1.2044$’dan işlem görüyor.

 

** ABD piyasaları yönünü tekrardan yukarıya çevirdi. S&P 500 %0.68, DJIA %0.79 ve Nasdaq Comp. %0.79 yükseliş kaydettiler. Yükselenlere enerji hisselerinin liderlik ettiği görülüyor.

 

** ABD 10 senelik tahvil getirileri, art arda yaşanan yükselişlerden sonra, tekrardan %2.551’den %2.531 seviyesine geri çekildi. Bu sabah ise tahvil getirilerinde %0.60 değer kazancı görülüyor ve %2.546 seviyesinden işlem görüyorlar.

 

** ABD dolar endeksinde gerileme devam ediyor. AMB’nin daha sıkı para politikasına işaret etmesiyle beraber ABD dolar endeksi 91.85$’dan işlem görüyor.

 

** Asya endeksleri, ABD hisse başına getirilerinde pozitif beklentilerin olması ve petrol fiyatlarının artmasıyla yönünü tekrardan yukarı çevirdiler. iShares MSCI Japonya dışında bütün Asya fonu %0.61 değer kazanarak 79.40$’dan kapandı. Bütün Asya hisselerinde “alıcılı” hava hakimken Shanghai %0.19, TOPIX %0.62 ve Nikkei 225 %0.28 satılıyor.

 

** 10 senelik Japonya tahvil getirisi, ABD’ye paralel olarak, %1.39 yükselerek %0.073 seviyesine çıktı. USDJPY’de, Japon Yen’in %0.02 değer kazandığı ve paritenin 111.25 Yen seviyesini düştüğü görülüyor.

 

** BIST 100 günü 1.37 milyar TL’lik işlem hacmiyle %0.99 değer kazanarak 114.718,80 TL’den kapadı. Pozitif momentumun bugünde devam etmesi beklenilebilir.

 

** Dolar %0.03 değer kaybederek 3.7753 TL’den işlem görüyor. EURTRY ise, EURUSD’ye paralel olarak, yükselişine devam ediyor ve 4.5449 TL’den uzlaşma fiyatı bulduğu görülüyor.

 

** Brent 69.11$ ve WTI 61.41$’dan işlem görüyor. Sabah saatlerinde her ikisinde de satış baskısı hakim.

 

** Altın %0.48 değer artışı yaşanıyor ve 1.328,86$’a çıkmış durumda.

 

 

 

Not: Bütün ihtimalleri elerseniz geriye ihtimal dışı da olsa gerçekler kalır. – S. Holmes / Dörtlerin İmzası

 

 

Can Ilker

Ekonomist

 

Vakıf Yatrım’dan şirket haberleri

 

(=) Akdeniz Güvenlik (AKGUV): Ağırlıklı olarak kamu kurum ve kuruluşlarına plaka tanıma,

araç takip ve denetimli serbeslik konularında projeler üreten Tanıtek’in %50 hissesini 5 mn

TL’ye satın aldığını açıkladı. ODTÜ Teknokent’te faaliyet gösteren yazılım üreten Tanıtek’in

bünyesinde 5 ayrı ürün ve markası bulunduğu belirtildi.

 (=) Emlak Konut GYO (EKGYO): Ankara Çankaya Oran Arsa Satışı Karşılığı Gelir Paylaşımı İşi

sözleşmesinin yüklenici YP İnşaat ile imzalandığını bildirdi. İhale, Arsa Satışı Karşılığı Satış

Toplam Geliri olarak 156 mn TL ve Asgari Arsa Satışı Karşılığı Şirket Payı Toplam Geliri olarak

46,8 mn TL ile tamamlanmıştı.

 (-) Kardemir (KRDMA, KRMDB, KRDMD): Kardemir 11.01.2018’de, 22.12.2017’de yayınladığı

fiyat listesine kıyasla nervürlü ürün fiyatlarında %2,6-%2,8, kangal fiyatlarında %1,7 oranında

indirime gitmiştir.

 (+) Koza Altın (KOZAL): 2011–2016 hesap dönemi ile ilgili olarak vergi inceleme rapor

sonuçlarına göre toplam 312,6 mn TL vergi cezası tebliğ edildiğini ve tebliğ edilen vergi

cezalarına ilişkin uzlaşma yoluna gideceğini hatırlatan şirket, tebliğ edilen muhtelif türlerdeki

vergi cezalarının 188,4 mn TL lik kısmının 6736 sayılı kanun ile af kapsamına girdiği için ödeme

tutarı 30,5 mn TL olarak ilgili vergi dairesi tarafından kendilerine bildirildiğini ve uzlaşmaya

tabi olan 121,9 mn TL için, uzlaşma talebinin yapıldığını belirtti. Uzlaşma toplantısı sonucu

Koza Altın için tahakkuk edilen uzlaşma tutarının gecikme faizleri ile birlikte 71,3 mn TL

olduğunu açıkladı.

 (=) Mavi Giyim (MAVI): Şirketin ortaklarından Blue International Holding BV’nin sahip olduğu

şirket sermayesinin %19,1’ine denk gelen toplam 9,5 mn TL nominal değerli payların, 52,25 TL

fiyatla yurt içi ve yurt dışında yerleşik yatırımcılara (75 adet) satışının toptan alış satış işlemleri

kapsamında 12 Ocak tarihinde gerçekleştirileceği belirtildi.

 (-) Yapı Kredi Bankası (YKBNK): Business HT’de yer alan Bloomberg haberine göre, Yapı Kredi

Bankası’nın 1 mlr $’lık sermaye artırım sürecini başlattığı belirtiliyor ancak konuya yönelik

resmi bir açıklama bulunmamaktadır. Yorum: 2017 yılı Temmuz ayında yine gündeme gelen

habere ilişkin Banka tarafından yapılan açıklamada, konuya yönelik yönetim kurulu kararı

bulunmadığı belirtilmişti. Ancak olası bir sermaye artışı kısa vadede ilgili hisselerde satış

baskısını arttırsa da, orta-uzun vadede olası bir sermaye artışının Banka’nın sermaye yeterlilik

rasyosunu olumlu etkileyebileceğini düşünüyoruz.

 

İş Yatırım: Ayılar kış uykusundan uyanmadı…

Dünya borsaları küçük hıçkırıklara rağmen Wall Street’in önderliğinde yükselişini sürdürüyor. 30 yıllık Hazine ihalesine gelen güçlü talep ve fabrika kapılarında ölen üretici enflasyonu ABD tahvil piyasasındaki sert satışları durdurdu.

DXY dolar endeksi sert bir şekilde gerileyerek Eylül ayında gördüğü dip seviyelere yaklaştı. Eylül ayından beri 2 yıllık bonolarda 70 baz puan, 10 yıllık tahvillerde 50 baz puan artış olması dolardaki düşüşü frenleyemedi.

Borsa İstanbul dolardaki gevşeme ve ABD tahvillerindeki toparlanmadan en çok yararlanan gelişmekte olan piyasalar arasında yer alıyor.

MSCI Türkiye dün %1,4 artarak sene başından beri gelişmekte olan ülkelere göre oluşan zararın üçte birini kapattı.

ABD vadelileri ve Asya borsalarının seyri Borsa İstanbul’un hafif yukarı yönlü açılacağına ve 115.000 direncini test edeceğine işaret ediyor.

Ancak yukarı yönlü trendin onaylanması için BİST-100’ün 115,500 seviyesindeki 50 günlük ortalamasını yukarı yönlü kırması gerekiyor.

Günün verisi dünkü ÜFE sürprizinden sonra aşağı yönlü sürpriz ihtimali artan ABD TÜFE enflasyonu.

Günün açıklaması Başbakan Yardımcısı Şimsek’in “Halkbank’a ceza gelmesi durumunda likidite desteği verileceği, cezayı bankanın ödeyeceği” sözleri. Açıklamayı tahvil pozitif, Halkbank negatif olarak değerlendiriyoruz.

Ziraat Yatırım’dan VIOP Teknik Yorum

 

BIST-30 Şubat kontratı, Perşembe günü 140.275 – 142.850 fiyat aralığında işlem görerek günü 142.800 uzlaşma fiyatından tamamladı. Kontrattaki açık pozisyon sayısı 5.254 adet azalarak 388.010 adet kontrat olarak gerçekleşti. Yaşanan düşüşlerin ardından dün seans sonuna doğru gelen alımlarla günü pozitif bir görüntüyle kapatan kontratta, günlük grafikte oluşan mum görüntüsü yükselişin bugün de devam edebileceğinin işareti.  Ayrıca, saatlik grafikte dönüş formasyonlarından çift dip gözlenmekte. Olası çift dip formasyonunda 142.300 seviyesi boyun çizgisi. Bu seviyenin üzerinde formasyon hedefi olarak 144.300 seviyesi hedef olabilir. Ana direnç ise son düşüşün %50 düzeltmesi olan 144.850 seviyesinde. Diğer yandan, olası satıcılı görüntüde 142.300 desteğinin altında 141.500 seviyesi hedef olabilecekken, bu seviyeden tepki gelmemesi 140.500 desteğini gündeme getirebilir. Kontratın güne alıcılı bir görüntüyle başlamasını bekliyoruz.

 

TEB Yatırım Işık Ökte’den sabah notu

 

Kamu maliyesi reform paketini geçiremeyen Brezilya’nın kredi notunu Standard & Poors (S&P) yatırım yapılabilir kategorinin 3 altına indirdi (BB-; Türkiye’nin BB olan notunun bir kademe altı)

 

MSCI gelişen ülkeler endeksinde Çin – Kore – Tayvan – Hindistan sonrası, en yüksek ağırlığa sahip ülke %6.9 ile Brezilya’dır (Türkiye’nin ise sadece %1.0) Brezilya’nın yüksek endeks ağırlığı nedeniyle, not indiriminin normalde gelişen ülke hisselerinde bir nebze kar realizasyonuna sebep olmasını bekleyebilirdik. Ancak, öyle kuvvetli esen bir gelişen ülke hisse rüzgarı var ki, %6.9 ağırlıklı Brezilya’nın S&P tarafından not indirimi bile fiyatlanmadı; Asya kıtasına para girişleri devam ediyor (+%0.2) , Hindistan hisseleri bu sabah tarihi zirve yeniliyor.

 

2018’de gelişen ülke rüzgarının en iyi hissedildiği yer ise Rusya — makro bazda gelişen ülkeler arasında şu anda en iyi dinamiklere sahip ülkeyi Rusya görmeye devam ediyoruz.

 

Rus Merkez Bankası’nın yaptığı doğru hareketlerle enflasyonun %2.5 seviyesine gerilemesi, enerji emtia fiyatlarında (özellikle doğalgaz) toparlanma ve Putin’in uygulamaya koyduğu sektörel bazlı politikalarla büyüme tarafında en kötüyü geride bırakan Rusya’ya para akımları 2018’de başladı. Rus hisselerinin yatırım fonu (‘’ETF’’) dolar bazında 2018’de 8 işlem gününde yatırımcısına %8.5 kazandırıyor (Gelişen ülke hisseleri +%3.3 / Türk hisseleri -%1.0)

 

Borsa Istanbul’da dün akşam kapanış ivmelenmesinin bu sabah devam etmesini beklerken, YKBNK hissesinde beklediğimiz satıcılı seyrin tüm borsaya etkisinin olmayacağını düşünüyoruz. 115,1bin ara direncine doğru yukarı hareketi açılış sonrası bekliyoruz (114,7bin kapanış; 115,8bin direnç; 114,0bin destek)

 

Borsa Istanbul hacimleri yüksek seyretmeye devam ediyor: Ocak ayında 8 işlem gününde BIST100 hacim ortalaması $2.00milyar (Aralık ayı hacminden %39 ; Kasım ayı hacminden %9 yukarıda – Kasım ayı hacmi geçen sene $1.84milyar ile en yüksek ay olmuştu)

 

Gün içinde USDTRY’da izleyeceğimiz seviyeler:

o            Direnç: 3.8071 / 3.8116 (ABD vize haberi anı) / 3.8472 (50-günlük ağırlıklı ortalama)

o            Destek : 3.7691 / 3.7599 / 3.7312

 

 

 

Işık Ökte

Strategist | Research

TEB Investment | BNP Paribas

Yorumlar

Son güncelleme: 10:2812 Ocak 2018
Paylaş Tweet